海運
琉球嶼孤懸海隅，土質多沙礫，農耕地有限，農產收穫不敷嶼民所需求，所差食糧及日常生活必需品，全自東港及高雄等地採購，故海上交通之運輸，自古即為琉球居民生命之所寄。往昔全賴漁、帆船或小型動力船舶運輸，每逢颱風期間或雨季海浪滔天，通航受阻，外客羈留頗多不便，而居民之日常所需亦虞匱乏。
民國廿六年(昭和十二年、公元一九三七年)，日人庄長儀間正良，特招募官兵集資合建四十馬力(三十噸)自動機船－琉球丸一艘，供作琉球、東港間往返交通貨客所需。該輪於民國三十年七月九日(農曆六月十五日)，因受西南氣流影響沈沒於東港港口，慘死四十六人(琉球人三十八人、外地人八人)另有兩人失踪。後又建造日勝丸營運，此輪於民國三十四年六月間遭盟機炸毀，爾後海上交通復賴漁、帆船維繫。
三十六年五月為應對外交通之所需，特洽商琉球民間漁船「春發號」補充為交通船，翌年四月間，該船因年久失修不堪航行而自廢。民國卅八年十月，大福村民洪平，獨資購買動力四十馬力之「清吉號」一艘做為交通船，是一艘性能快速，五十分鐘即可到達之漁船所改裝，翌年七月該船不幸於大福村沿海脫錨漂流失踪。為維持對外交通之迫需，嶼民遂合資籌建新海漁、眾益、競強、眾信四艘船為正式交通船，每日往返航行東港四次，至此，本鄉之對外交通暫獲紓解。
今琉球鄉、東港間之主要客運遊艇有公營及民營的交通船，公營交通船名為「欣泰號」是民國86年間建造，船身是由鋁合金打造而成，全船可載170人，時速可達30節，內有先進設備，是一艘快速且安全舒適的鋁合金快船。民營交通船東信、飛馬、眾益、新觀光、東昇，亦都為直達快船，航程大約半小時即可到達。另有高雄林園及鳳鼻頭來往琉球之間的民營遊艇，交通尚稱便捷。惟至琉球觀光旅遊者有日漸增多之勢，是以交通再現擁塞，尤以過年過節為甚。
築港
琉球嶼係由珊瑚石構成之地壘台地，海岸線更因咾咕岩突出，並隆起於海中，雖白沙尾、杉板路、澳仔口、大寮海邊有部份砂質，但近海岩礁碁布，是以船舶停靠不易。日人據台後，以為港灣之建設，實有資助琉球之開拓，於民國二十五年（日昭和十一年、公元一九三六年）十一月廿五日起於白沙尾興建「琉球庄避難港」，翌年十月廿五日全部竣工，總工程費為八萬日元。
台灣光復後，因歷經第二次世界大戰末期，盟軍之轟炸，全省百廢待興，政府無力及此。迄至民國四十五年，政府鑒於琉球嶼四面環海，附近海面漁產豐富，嶼民百分之九十以上均賴捕魚為生，更因白沙尾漁港泊地狹小，無法容納已有之漁船停靠，部份漁船被迫分散停泊各村澳外海，常因季節性之強風或潮流影響，導致船毀人亡，漁民生命財產無法獲得安全保障。於是擴建白沙尾避風港，第一期工程該年（民國四十五年）三月開工，迄翌年（民國四十六年）五月竣工。第二期工程於民國四十七年五月開工，翌年五月竣工。（該工程位置在今老人會前，故一般人稱之為「內港仔」）此一工程之擴建，對於促進琉球鄉之開發與繁榮影響至為深遠。
惟漁船數量不斷增加，政府遂另闢第二漁港，民國六十年由省漁業局進行勘測規劃，地點在大福村，此新闢漁港全部竣工後，對發展漁業及觀光，便利交通，繁榮經濟效益，實難予估計，亦使琉球邁入劃時代之新里程。
考大寮漁港開闢之主要目的，係作為現有小琉球漁港之輔助港，供琉球漁船休息避風之用，蓋因琉球受地理環境暨法令之限制，無法設置漁市場，所有漁船之漁獲物均運往東港、高雄區漁會魚市場銷售，至出海所需之物質及補給品，如油、水、冰、食糧等，皆需由台灣本島供應，新漁港興建目標僅為避風、休息港，至於修護、保養、造船等仍需往東港、高雄行之。
島上道路
本嶼現有主要道路有二：一為自白沙尾起及至天福村、南福村之海仔口，係為琉球的縱貫公路，縱長大約四．三公里，原為路面狹窄起伏難行，民國四十二年台灣警備總部於琉球設立職三總隊，經全體官兵與隊員將此縱貫幹線之路基闢為六公尺，各村之道路亦於同時拓寬並鋪設柏油。民國六十二年四月洪江城鄉長為增加地方財富、開闢自治財源，極力發展觀光事業，闢建道路，於民國六十三年規劃開發「美人洞」風景區，並於沿海開闢環島公路，全部工程仍悉由警備職三總隊支援。環島公路與縱貫公路為主要幹線，支線遍及各村落及名勝、古蹟區，可謂四通八達，不僅本地居民稱便，更有助於觀光事業之發展。
陸上交通公具
琉球嶼之交通工具，計有公車、計程車、篷布車、機車出租等。琉球之海陸交通，經迭次開拓充實，今已四通八達，其交通之便捷，不僅使琉球有都市之方便，亦有鄉村之寧靜。加以該島孤懸台灣海峽，空氣不受污染，沿岸水石相搏，海水碧綠澄澈，景色幽美入勝，古蹟引人遐思，尤以朝暉晚霞，極具熱帶海洋美景及南國風光，置身其中令人有脫凡塵世、處身蓬萊仙島之感。往昔史籍所載：「貧民結廬居之，皆矮屋低簷」之景象，經歷代先民之打拚及慘澹經營，不僅早已成為歷史陳跡，光復後由於政府之銳意建設及琉球嶼民之刻苦奮勵，今已被譽為「海上樂園」。
電信及電話
台灣電信之裝設，始自清同治十三年，日軍侵犯牡丹社，欽差大臣沈葆楨治軍台南奏請急設電線，至光緒三年，先行開辦自台南至鳳山旗後間之工事，自郡治至安平及旗後兩線總長九十五華路，是為南路線，同年九月完成。日人據台後，自光緒二十年十二月起，開辦公眾電報。屏東自民國十四年十二月於鵝鑾鼻新設無線電信局，其通達距離一千二百公里。本省之電話在光緒十六年，英人曾為申請裝設而未獲准。日人據台後，於光緒二十六年三月公布台灣總督府電信局組織規程，同年四月訂定台灣電話接線規則，七月始營電話業務。
琉球嶼之電訊業務，始自民國二十六年（日昭和十二年，公元一九三七年）十一月卅日動工興建「琉球嶼無線電信所」，翌年五月竣工，總工程費一萬二千日元。台灣光復後於民國五十二年一月十八日成立高雄電信局轄琉球電信代辦處，由鄉公所代辦，以來話傳呼長話去話方式與外通話，鄉民慶幸與本島之時空距離已拉近。六十二年十月卅一日裝設交換機，開放人工市內電話。當時係手搖式電話，對外通話需接續手續藉超短波無線電路聯絡，仍感諸多不便，故使用並不普遍，嗣後經本鄉各方人士奔走爭取，終於在六十七年九月廿一日獲得改設為電信局，首任局長為何文雄先生，繼於六十九年元月四日淘汰人工手搖式電話換為自動電話，至此電話之使用始普及於家家戶戶，電信局局址設於白沙尾港口旁。
漁業為全島主要產業類型
本嶼可耕農地不多，四面環海，又位於北赤道洋流黑潮支流所經之衝，迴遊魚類甚豐，具漁業發展的優越條件，加以土地貧瘠，不力農耕，是故自古以來漁業便為本與島民的經濟命脈。
近年來因國內經濟蓬勃發展，國人從事漁業意願低落，人員缺乏，紛紛僱用外國船員。經濟產業早期以椰子、漁業為主，光復前後則是石頭、石灰、漁業、地瓜及花生，近年來則以漁業、芒果、休閒漁業（箱網養殖）及觀光事業為主。
農業概況
琉球嶼全島六．八平方公里，除了建地外，主要為雜木林地、農地、草生地、海灘等，其中農耕地面積一四零公頃，全為旱田，亦即所謂看天田。因本島地形起伏，土壤又為隆起珊瑚礁石灰岩風化而成的紅土壤，加上沒有河流，缺乏灌溉設備，耕作不易，只適合種植耐旱性之陸稻、甘藷、落花生等雜糧及少數木瓜、芒果、番石榴、蓮霧等水果，其他散布各地之銀合歡、相思樹、林投（野菠蘿）、竹林等雜林，與分散全島各處的天然草地以及農地廢耕荒蕪之地佔大部份。
民國六十九年以前本嶼尚有部份農地種植陸稻，因連年乾旱，收成不可靠，農民耕作意願低，廢耕頗多，近年來逐漸增加甚至荒蕪。琉球嶼之農作物栽培以甘藷為主，其次為花生果樹類，甘藷與花生近年來連年欠收，其栽培面積大幅減少。近年來農會極力推廣果樹，以芒果為主，甜度高，較早熟，轉為本島之主要經濟作物。本嶼農地雖不生產價值作物，但有一所頗具規模的農會。